HomeStyle Renovation

Requisitos mínimos para préstamos Convencionales HomeStyle:

• Entrada. Los préstamos convencionales requieren una entrada inicial de solo 3% con sus programas HomeReady y HomePossible. Estos 2 programas son para primeros compradores que tengan un ingreso máximo del 80% del ingreso promedio del condado. Si su ingreso es superior la entrada minima para vivienda principal es de 5%, vivienda de vacaciones 10% y vivienda de inversion 15%.. Esto también aplica a prestamos de Renovación HomeStyle.

• Crédito. El puntaje de crédito mínimo para un préstamo convencional es de 620 puntos, pero su costo de seguro hipotecario mejores con créditos mas altos.

• Seguro hipotecario. Los préstamos convencionales con menos del 20 % de entrada requieren un seguro hipotecario privado (PMI, por sus siglas en inglés) para proteger a los prestamistas en caso de incumplimiento. Cuanto mayor sea su entrada y puntaje de crédito, menor será su PMI. Por lo general, pagará entre el 0.25 % y el 0.75 % del monto de su préstamo en primas anuales del PMI, que normalmente se pagan como parte de su pago mensual; sin embargo, el PMI se puede pagar por adelantado el día del cierre, y así no tener la cuota mensual.

• índice de Deuda. Los prestamos convencionales prefieren un índice de deuda de 45% o menos, pero se puede aceptar hasta el 50% con buen puntaje de crédito, ahorros, o un pago de renta similar al pago de vivienda que tendrá.

• Elegibilidad. Para ser elegible a un préstamo convencional tiene que ser ciudadano, residente permanente o residente no permanente con permiso de trabajo.

• Empleo. Historial de trabajo acumulado de por lo menos 2 años. Si ha cambiado de trabajos necesitara escribir una breve explicación. Se realizara una verificación verbal con su empleador.

• Negocio Propio / Contratista. Si tiene su propio negocio o es 1099/contratista, tendrá que presentar los últimos 2 años de impuestos personales y de la empresa. En algunos casos se pide un reporte de perdidas y ganancias de lo que va del año.

• Limites de Ingreso. Los prestamos convencionales no tienen limites de ingreso, con excepción de los programas de primeros compradores HomeReady y HomePossible los cuales tienen limites de ingreso de máximo 80% del promedio de ingreso del condado donde se encuentre la propiedad. Revise aquí si califica:

Revision de Ingreso | HomeReady.

• Financiamiento Maximo. El financiamiento máximo de prestamos convencionales para casa de 1 unidad es de $647,200 y sube hasta $710,700 en areas mas costosas,

• Reservas de efectivo. Por lo general los prestamos convencionales no requieren reservas de efectivo cuando vaya a comprar su casa principal, pero si las requiere cuando va a comprar una casa de vacaciones o de inversion. Tambien se necesitan reservas cuando usted ya es dueño de otras propiedades.

• Uso de propiedad. Los prestamos convencionales HomeStyle son para cualquier usa: Principal, Vacación o Inversión.

• Tipos de propiedad. Con un préstamo convencional, puede comprar una casa de 1-4 unidades, condominios, villas, townhomes, PUDs, y casas prefabricadas. La entrada es de 3% - 5% para todos excepto para propiedad multifamiliar como duplexes, triplexes o cuatruplexes.

• Estimado de Contratista. Esta es la gran diferencia con cualquier otro préstamo, y la parte mas importante de un préstamo de renovación. Ya que la propiedad requiere mejoras (sean indispensables o cosméticas), usted necesitara conseguir un Estimado de Reparación de un Contratista. El contratista también deberá cumplir varias normas, pero generalmente si han estado en funcionamiento por los menos 2 años califican. El Estimado de Reparación mostrara un detalle completo de las mejoras que se harán mas sus costos individuales, de esta manera el banco puede añadir el costo de reparación al financiamiento total. Siempre se añade un 10% al estimado del contratista en caso de imprevistos, los cuales se los devuelven si no son utilizados.

• Tasación. Los préstamos de Renovación HomeStyle requieren una tasación de Valor después de Reparaciones (After Repair Value). Lo contrario a la tasación habitual en la que se tasa la propiedad como esta (As-Is). El tasador tendrá en mano el Estimado del Contratista y estimara el valor a futuro de la propiedad después de las mejoras, y la compara con propiedades similares. Por ejemplo, si esta obteniendo un préstamo de renovación para construir una piscina, el tasador nos dará un valor que incluya comparaciones con casas con piscina, lo cual incrementa considerablemente el valor final. Hay mejoras que ayudan a que el valor final sea mas alto como lo son reparar la cocina, habitación y baño principal, añadir o reparar una piscina, mejoras al patio y areas comunes y/o añadir un cuarto o baño adicional, lo cual sube su pie cuadrado El tasador siempre le dará crédito por todas las mejoras que se vayan a realizar después del cierre.